Коллеги, всем добрейшего утра !!!
"Сегодня похоже будет вновь низковолатильный день. Завтра выходной на ММВБ ...- ожидаем, что скорее всего основное движение пройдет без нас" - публиковали мы перед уходом на выходной. Однако движение произошло совсем в другом направлении. Но пока ничего серьезного не произошло - обычное коррекционное движение. И как публиковали в Телеграмм-канале "Венчурные инвестиции" - к вечеру 24.06.2020 совершали точечные покупки американских акций в инвестиционный портфель, в том числе Abbott Laboratories . Хотя не рекомендовали совершать таких же действий подписчикам, предупреждая, что возможно еще 2% коррекции, но это дело каждого отдельно взятого участника рынка. Такие коррекции в течение года закономерны, особенно перед началом нового сезона отчетностей в США.
События:
Выходим с выходного и сразу попадаем в день, когда в Китае праздник драконьих лодок. Интересно будет посмотреть, повторят ли янки такую же историю с Китаем, как они регулярно делают в наши выходные дни. А пока сегодня экспирация месячных опционов на нефть Brent на ММВБ и в 15:30 данные по числу первичных заявок на получение пособий по безработице.
Соответственно ожидаем негативное открытие нашего фондового рынка. Утренние спайки лучше не ловить, а дождаться снижения утренней волатильности и консолидации. По прежнему считаем, что в акциях лучше работать от покупок, уровни в еженедельном обзоре по акциям и облигациям. Сам я лично также буду совершать точечные покупки российских акций, поскольку не вижу смысла ожидать "второго дна" или более серьезной коррекции. Обратите внимание- несмотря на коррекционное движение по американским акциям - акции первого эшелона никто не сбрасывает и даже некоторые из них продемонстрировали рост. Хорошо это или плохо - покажет время. А пока тенденция на среднесрочный рост индекса S&P сломлена и мы можем предполагать начало бокового движения с границами 2950-2970/3120-3140 или формирование несимметричного треугольника:
И разумеется слом тенденции коснется и наш рынок, поскольку как и обратили внимание, мы в большей степени коррелируем с S&P, чем с нефтью выше 40.
Акции.
Дивиденды:
Сегодня с див отсечкой откроется Газпромнефть, Total, Nike и Medtronic. И из них прежде всего интересует Газпромнефть:
Компания сама по себе фундаментально очень сильная, прозрачная и помимо сильной стратегии развития имеет диверсифицированный портфель активов. Что в условиях низких цен на нефть очень важно. Как понимаете, розничное направление компании в виде собственной сети АЗС на данный момент создает свободный положительный денежный поток. Технически, после див. отсечки мы окажемся на уровне локальной поддержки 340, от которой рекомендуем покупки с целями 365 и 400.
Облигации
Казалось бы никак не связанные с рынком облигаций заявления Президента РФ, касаемые увеличения НДФЛ до 15% для резидентов с доходом выше 5 млн в год и снижения страховых взносов с 14% до 7,6%, и налога на прибыль — с 20% до 3% для IT-компаний , на самом деле имеют далеко идущие корректировки. Заявления отличные и до их реализации еще от месяца до двух (нужно еще определиться, кого мы можем называть IT-компанией). Для нас же это, через цепь переменных, означает, что ЦБ РФ будет вынужден проявить осторожность в снижении ставки и даже возможно, повысить на 25 б.п. Пока мы можем предположить, что ставку на следующем заседании оставят на прежнем уровне. Сейчас для облигаций это не страшно и мы это увидим по сегодняшнему открытию - ОФЗ покажут удивительную стойкость. А сейчас все, что мы можем сделать в данной ситуации - держать уже купленные ОФЗ и корпоративные облигации, приостановив покупки и ожидая еще намеков от ЦБ и от МинФина в виде планов аукционов ОФЗ на 3 квартал. Единственное лично я сам хеджируюсь от рисков покупкой ETF на краткосрочные американские бонды FXTB. Ну а тем участникам рынка, которым "деньги жмут карманы" возможно стоит обратить внимание на ОФЗ с переменным купоном от ставки к примеру ОФЗ 24021 ПК или - с индексацией номинала ОФЗ 52002 ИН.
По корпоративным облигациям интересных размещений пока не видим и конечно если появляется идея в них, сразу публикуем в Телеграмм-канале "Венчурные инвестиции" .
Если Вы читаете данную статью на другом сайте, то наверняка у Вас неправильно отображаются графики, для правильного отображения перейдите по выделенной ссылке здесь
Друзья, Спасибо Вам за лайки, репосты и комментарии. Всегда приятно получать обратную связь от своих читателей! Спасибо за Ваш интерес и поддержку работы команды нашего канала!
Несколько полезных статей :
Экономика- это просто. 3 цитаты, смысл которых идет вразрез с основами экономики
Откровение трейдера или несколько реальных историй
Стандартная Позиция при биржевой торговле, что это такое?
АВТОСЛЕДОВАНИЕ. Запуск нового проекта!
Облигации! Что важно знать при инвестировании?
Когда стоит инвестировать в акции?
Подписывайтесь на наш YOUTUBE, YANDEX ZEN и TELEGRAM канал ФорексИндексыСырье
Ютуб - канал "ФорексИндексыСырье"
Дзен-канал "ФорексИндексыСырье"
Телеграмм-канал "ФорексИндексыСырье"
Телеграмм-канал "Венчурные инвестиции"
Использованы данные с сайтов:
Графики акций - https://ru.tradingview.com/
Сведения о облигациях и акциях - https://www.rusbonds.ru/, https://www.minfin.ru/ru/perfomance/public_debt/internal/operations/ofz/auction/
