Дивиденды Ставка ЦБ Циклы Мой портфель Причины коррекции Почему не участвую в IPO портфель идеи

Друзья,

в этом видео коротко излагаю свой взгляд на рынок.

Рынок пытается скорректироваться.

Но показатели по компаниям остаются интересными:

-   высокие дивиденды в нефтянке.

-   большинство дивидендных компаний по мультипликаторам раза в 3 дешевле западных аналогов.

Не участвую в IPO, потому что в новых компаниях не понятно, какой менталитет собственников и зачем они проводят IPO

(возможны доп. эмиссии и много сюрпризов, которые не были видны перед IPO, когда шла предпродажная подготовка компаний).

В среднесрочных портфелях – компании, которые показывают стабильную прибыль и платят высокие дивиденды:

-   Сбер,

-   Роснефть,

-   Татнефть,

-   Башнефть пр
-   ГазпромНефть,
-   Совкомфлот

-   Мосбиржа

И другие лидеры.

Если купить акции производителя драг. металлов в России, то кого выбрать ?
Polymetal — не Россия.
Полюс у своих купил по 14 200 (а не у нерезов за 40% цены) :
решение принято в июле,
после этого Полюс в падающем тренде (высокий долг, див нет).

Селигдар — долг около 5 годовых EBITDA.
Кого выбрать ?

ГМК НорНикель — это, возможно, и вариант.
После существенного падения, сегодня ГМК на падающем рынке рос.
Интересно к нему присмотреться.

Думаю над покупкой российского производителя драг. металлов.
с дивами и хорошей отчётностью.

Производителей — то драгметаллов в России много.
А покупать — то некого.

С 2007г. торгую на бирже и периодически работает подгонка

РТС = URALS x 20 — 200.

РТС был около 2 600 на нефть $140.

РТС был 600 на нефти $40.

Свежие данные по официальной инфляции в России.

Инфляция в РФ с 21 по 27 ноября составила 0,33%,

годовая уже превысила 7,5%

Вероятно,

некоторые участники рынка уже знают, что ЦБ России на ближайшем заседании (15 декабря) поднимет ставку.

Возможно, ставка будет и 17%.

Российский рынок проседает из -за тройного удара:

-   рост ставки ЦБ РФ (думаю, пик ставки будет на заседании 15 декабря 2023г.): люди несут деньги в банки, а не на фондовый рынок,

-   Urals падает к $60;

-   рубль со 102 укрепился примерно до 90.

Подъём на рынке США связан с ожиданиями начала нового цикла.

Экономические  индикаторы показывают пессимизм.

Инфляция снижается (CPI = 3,2%, базовая инфляция 4,0%, а ставка 5,25  -5,50%, т.е. ставка выше инфляции).

Учитывая, что 2024г – год выборов (предвыборные стимулы),

рынок ждёт в 2024г. начала нового цикла снижения ставок.

Некоторые думают:

«На кой мне рынок США»?
Но земля – круглая, в смысле, что всё взаимосвязано.

Падение индекса доллара и разворот рынка сырья по товарному индексу Bloomberg (по недельным) говорит о начале нового экономического цикла.

В этом ролике рассказываю о своём портфеле на фондовом рынке и на срочке.

Портфели в EXCEL с датами и весами по каждой позиции – в telegram канале.

С начала 2023г. обгоняю индекс полной доходности Мосбиржи на 33%.

Искренне желаю Вам Здоровья и Успеха !

С уважением,

Олег.