7 лет на рынке. Наблюдения неудавшегося спекулянта.

Я продержался в рынке 7 лет, параллельно с основной работой. Пытался заниматься спекуляциями, но, кроме 2014-2015 годов, успеха не имел. Видимо, пора признать, что это не моё дело... Биржу в дальнейшем планирую использовать только для инвестиций, и рынку уделять в разы меньше времени. К каким выводам пришёл, просуммировав пройденный за это время путь...
Начнём с терминологии.
Сбережения - это средства, которые, потенциально могут быть потрачены в любой момент.
Инвестиции - вложение только собственных средств в финансовые инструменты без планов потратить их в ближайшее время.
Спекуляции - вложение собственных и заемных средств в финансовые инструменты. В этом смысле, покупка Газпрома на средства потребительского кредита - такая же спекуляция, как и покупка акций "с плечем" от брокера.
Признаюсь честно, что для краткосрока (интрадей) каких - то стабильно работающих паттернов за 7 лет обнаружить так и не удалось... Технический анализ, анализ объёмов - это все скорее не работает, чем работает...
Более- менее работает фундаментальный анализ, и то, нередко много времени требуется, чтобы фундамента сработал. ...  И кроме случая паники... Панику можно выявить по очень простому признаку. Величина движения на дневном графике растёт в геометрической прогрессии... Т. Е., если рост или падение финансового инструмента за день происходит на 1, 2, 4 % (ну, либо с другим множителем) - это, скорее всего, паника. Способ вычислить предел паники ( точку её естественного выгорания) за 7 лет найти мне не удалось. При этом, остановка паники часто происходит по шаблонам, о которых Vadim Trade писал... Т е., цена с большим объёмом отскакиваеттот некой точки графика... Потом, идёт на сближение с экстремумом. Если цена, в итоге, более чем на половину величины средней дневной свечи этот экстремум не обновляет - значит, финиш, приехали...
Паника нередко приводит к движению цен в инструментах того же класса в ту же сторону что и в инструменте, где паника возникла (серебро и платина свалились, главным образом, по причине панике в нефти).
После окончания паники, цена может как быстро пойти в противоположную сторону, так и остаться в боковике около достигнутого экстремума... В 2008 году, боковик длился почти 2 года. В 1929 году, цена акций после рекордного обвала, ещё 2 года поросла, потом возобновила падение.
Что касается теории, что каждый следующий цикл должна быть смена направления сырьевики /технологии... Не знаю, про такой экономический закон услышал впервые от А. Кречетова...
Но, за 7 лет я не видел ни одного инструмента, который обновил за 7 лет и исторические лои в ходе паники, и исторические хаи. В этом отношении, считаю, что теперь очень маловероятно, что нефть в ближайшие 5 лет сможет уйти выше 45$.
Вот природный газ и зерно (в РФ производитель RusAGRO) могут вырасти кратно. Серебро - ист лой обновило, под вопросом, что будет расти (14.5 сильное сопротивление). Платина - особо не падала, на 1500 вырасти может.
Когда начнётся рост, то, скорее всего, первые 2 - 3 (возможно, 5) лет рост будет в будущих инструментах - лидерах без особых откатов.
Да, ещё, по поводу спекуляций и мани менеджмента... Так вот, мой опыт за 7 лет говорит, что одновременно быть успешным спекулянтом (т. е. Заниматься активной торговлей с привлечением земного капитала (плечей)) и быть наемным работником одновременно едва ли выйдет... Просто, после 8-9 часового рабочего дня + уделять 3-4 часа в день для анализа рынков одновременно не выйдет... Так что, или максимум, частичная занятость + активные спекуляции.. Или - не страдайте ерундой. Торгуете долгосрочно, не привлекая заемные средства (то, что называется инвестициями).
На мой взгляд, оптимально иметь порядка 1 годового дохода в кеше помимо денег, которые заводите на рынок. Наибольшая вероятность успеха при начале спекулятивных операций в начале нового делового цикла. В это время, обычно, откаты бывают минимальными. Стоит закладываться всегда, что в любой момент цена сходит против вашей позы на 2 величины дневных свечей. Начиная спекуляции, нужно сразу, до начала операций, решить, на какой сумме будет фиксация прибыли... 100% превышения этого потолка выводите на банковский счёт. Что же касается инвестиций - впринципе, в начале движения (в первые несколько лет цикла) смысла перезаходить нет. Потом - можно уже подумать о фиксации прибыли.
Приличных методов, которые позволили бы предсказывать окончание движения в рамках делового цикла, я не нашёл. Сиплого хоронили 2 года, но, сиплый вначале похоронил депозит В. Олейнкика, прежде чем он все-таки, умер. Видимо, нужно придумывать для инвестиций какие-то подходы для частичной фиксации прибыли, после 5 лет сидения в Лонге после начала делового цикла.
Также, работает очень часто правило - сильнее всего (в %) за время нового делового цикла вырастает то, что меньше всего оьвалилось за время кризиса.
После того, как n лет (2 - 3 года обычно) роста в акциях возможна локальная коррекция (на 10-15%). Впрочем, обвал по причине аварии или форс мажора может случиться в любой момент. При этом, по мере роста акций, валют, или сырья, волатильность, обычно, падает... Если акция росла, потом встала в дрейф, а потом началась "ракета" - акция созрела для коррекции, но один бог знает, куда она на финальном выносе вырастет...
Аналогично, если какой - то инструмент медленно сползает - в 80% случаев это будет финальный удар вниз в форме паники.

Вот, такие наблюдения за период торговли (2013 - 2020 годы). Надеюсь, кому-то эти наблюдения будут полезными.